راهنمای کامل معاملات فرابورس

معاملات فرابورس می تواند ریسکی باشد. اما با دانش درست، می توانید این ریسک را مدیریت کنید و موفقیت را ببینید.

تیم فرایز

تیم فرایز یکی از بنیانگذاران The Tokenist است. او دارای مدرک B. Sc. در مهندسی مکانیک از دانشگاه میشیگان، و MBA از دانشگاه.

شین نیگل

با شین آشنا شویدشین برای اولین بار در سپتامبر 2018 با The Tokenist کار خود را آغاز کرد - و از آن زمان با خوشحالی در اطراف خود باقی مانده است. در اصل اهل مین، .

همه بررسی ها، تحقیقات، اخبار و ارزیابی ها از هر نوع در The Tokenist با استفاده از یک فرآیند بررسی دقیق تحریریه توسط تیم تحریریه ما گردآوری شده است. نه نویسندگان ما و نه ویراستاران ما برای انتشار اطلاعات در tokenist. com هیچ گونه غرامت مستقیمی دریافت نمی کنند. شرکت ما، Tokenist Media LLC، تحت حمایت جامعه است و ممکن است هنگام خرید محصولات یا خدمات از طریق پیوندهای موجود در وب سایت ما، کمیسیون کمی دریافت کند. برای لیست کامل شرکای ما و توضیح عمیق در مورد نحوه پرداخت ما اینجا را کلیک کنید.

آیا بازار سهام را به عنوان یک سرمایه گذاری نهایی می بینید؟

هشدار اسپویلر: اینطور نیست.

مانند جهان همیشه در حال گسترش، همیشه سهام جدید جالبی در عرصه وسیع بازارهای مالی ظاهر می شود. با این حال، برخی از آنها را نمی توان در صرافی های محبوب مانند NYSE معامله کرد.

اما، آنها معمولا در بازارهای فرابورس در دسترس هستند.📈

این سهام «نامنظم» شامل شرکت‌های کاملاً بد و پرخطر، اما همچنین شرکت‌های مشتاق فناوری و سایر شرکت‌های در حال ساخت است. در میان سهام فرابورس، غول‌های خارجی مانند BMW را نیز خواهید یافت که نمی‌توانید از طریق بازارهای سهام آمریکا معامله کنید. به همین دلیل، معاملات فرابورس حداقل ارزش یک نگاه را دارد، درست است؟

در یک نظرسنجی توسط JP Morgan Chase، حدود 42 درصد از افرادی که در بازار پیش از همه‌گیری سرمایه‌گذاری نکرده‌اند، گفتند که صرفاً به این دلیل است که هزینه‌های زندگی و بدهی‌های موجود آن‌ها بار سنگینی است. این قابل درک است - یک رکود در اقتصاد همراه با یک بازار سهام پررونق و گران قیمت یک موقعیت ایده آل برای سرمایه گذاری برای همه نیست.

این یکی از دلایلی است که باعث می‌شود سرمایه‌گذاران جدید اغلب در بازارهای فرابورس افت می‌کنند – سهام نمایش داده شده اغلب می‌تواند فوق‌العاده ارزان باشد و شرکت‌های خارجی معتبر یک پوشش خوب و قابل اعتماد در برابر رکود دیگری در اقتصاد ایالات متحده و همچنیننرخ تورم دلار در حال رشد

با این حال ، نباید به وسعت وسیعی از بازار OTC آماده شد. به همین دلیل ما یک راهنما را تهیه کردیم که به شما می گوید تجارت OTC چگونه کار می کند ، چه چیزی را در بر می گیرد و خطرات آن چیست. اما با داشتن دانش مناسب ، سفر به خارج از مناطق شناخته شده سرمایه گذاری می تواند سرگرم کننده باشد و بسیار سودآور باشد.

بنابراین ، بیایید مستقیم به آن شیرجه بزنیم!🤿

• تجارت OTC چیست؟
• تجارت OTC چگونه کار می کند؟
• بازارهای معاملاتی OTC
• انواع سرمایه گذاری های OTC
• جوانب مثبت و منفی تجارت OTC
• نحوه خرید سهام OTC
• تجارت OTC: سؤالات متداول
• با یک کارگزار سهام شروع کنید

تجارت OTC چیست؟🔎

معاملات بدون نسخه (OTC) روند تجارت مستقیم اوراق بهادار بین دو طرف است-شما و یک شبکه دلال دلال ، بدون نظارت بر مبادله متمرکز. به عبارت ساده تر ، بازارهای OTC مانند خرید مواد غذایی (سهام) از یک فروشنده در بازار کشاورز (شبکه فروشنده فروشنده) به جای گرفتن آن از بازارهای مانند والمارت (NYSE) هستند.

معاملات OTC با معاملات مبادله ای که از طریق مبادله متمرکز مانند NYSE یا NASDAQ رخ می دهد ، تضاد دارد. در بعضی مواقع ، بازارهای OTC نیز به عنوان "بازارهای خردسال" شناخته می شوند - بیشتر شرکت هایی که شرکت می کنند ، الزامات دقیق بورس های اصلی را برآورده نمی کنند.

به نظر می رسد بسیاری از شرکت های خرد سرمایه گذاری که بخشی از بازار OTC هستند ، از پتانسیل بسیار خوبی برخوردار هستند زیرا اغلب در نوید تحقیق و توسعه سرمایه گذاری می کنند و محصولات و فناوری های جدید را توسعه می دهند. به تازگی ، کاخ سفید قصد دارد زیرساخت های آمریکایی را تجدید و بازسازی کند ، و این باعث می شود که شرکتی مانند گروه خدمات صنعتی ویلیامز (WLMS) را در نظر بگیرد.

نمونه هایی مانند Sirius XM (Siri) که به عنوان سهام پنی شروع به تجارت کردند ، توجه سرمایه گذاران را به خود جلب کرده و به زودی پایگاه خود را در سال 2020 پس از ادغام با XM به NASDAQ منتقل کردند. با این حال ، فقدان مقررات و سایر جنبه های تجارت OTC ، نباید شما را از از دست دادن چنین فرصتی پر سود منع کند. بنابراین ، فقط منطقی است که با دانش دانش OTC سازگار شوید و از ضررهای فاجعه آمیز خودداری کنید.

تجارت OTC چگونه کار می کند؟🏗

همانطور که قبلاً ذکر شد ، بازارهای OTC تحت کنترل یک نهاد نظارتی نیستند. این بدان معنی است که فروشندگان دست و آزادی آزاد دارند تا تصمیم بگیرند که چه ، چقدر تجارت می کنند ، با قیمت مورد نظر خود.

برخلاف نحوه عملکرد بازارهای سهام عادی، بازارهای فرابورس معمولاً سهام شرکت‌های کوچک‌تری را معامله می‌کنند که نمی‌توانند فهرست بورس و الزامات سرمایه‌ای را برای بورس‌های رسمی برآورده کنند. برای اینکه همه چیز را در نظر بگیریم، قیمت عرضه در یک بورس اوراق بهادار بزرگ می‌تواند تا 250000 دلار در سال برسد، که هزینه‌ای است که هر شرکت کوچکی مانند طاعون می‌خواهد از آن اجتناب کند.

سهام معاملاتی فرابورس به عنوان سهام غیر بورسی شناخته می شود. به عنوان یک سرمایه گذار انفرادی، برای شروع خرید یا فروش، باید یک شبکه دلال-کارگزار را انتخاب کنید تا سفارشات OTC خود را تنظیم کنید. می‌توانید از بانک‌های سرمایه‌گذاری بخواهید که به‌عنوان واسطه‌ای برای رسیدگی به معاملات شما کار کنند، اما پس از آن باید به صلاحدید آنها معامله کنید—در جایی که به شما اجازه می‌دهند سرمایه‌گذاری کنید.

به دلیل فقدان قوانین، دلال‌ها نیازی به افشای قیمت اوراق بهادار برای کسی در بازار ندارند. این می تواند منجر به اطلاعات نامنظم یا کمتر در حوزه عمومی شود که عدم اطمینان در تجارت را افزایش می دهد.

علاوه بر این، بدون یک نهاد نادیده برای رسیدگی به شکایات و نارضایتی‌ها، سرمایه‌گذاران در صورت هر گونه سوء رفتار در کمین می‌مانند - مانند کارهایی که Stratton Oakmont از گرگ وال استریت انجام داد (ریلز، اما شما متوجه هستید.).

بازارهای معاملاتی فرابورس👇

گروه بازارهای OTC شبکه های معروفی مانند بازار سرمایه گذاری (OTCQB)، بهترین بازار (OTCQX) و بازار آزاد صورتی را اداره می کند. سازمان تنظیم مقررات صنعت مالی (FINRA) که قوانین حاکم بر شبکه کارگزار-فروشندگان در بازار OTCBB و ورق صورتی را می نویسد و اجرا می کند. با این حال، قوانین استاندارد در بازار OTCBB بسیار سخت‌گیرانه‌تر است که آنها را از سهام پنی متمایز می‌کند.

علاوه بر این، ردیف‌ها در بازارهای فرابورس تعیین می‌کنند که کدام سهام در کجا معامله می‌شوند. مشابه بورس اوراق بهادار، شبکه های فرابورس نیز دارای برخی شرایط واجد شرایط بودن هستند که سهام باید آنها را برآورده کند. برای مثال، OTCQX شرکت‌هایی را که سهام پنی، شرکت‌های پوسته یا کسب‌وکارهایی را در آستانه ورشکستگی می‌فروشند، شامل نمی‌شود.

از آنجایی که OTCQX Best Market دارای مزیت برتر است، شرکت هایی با نقدینگی بیشتر و بیشترین ارزش بازار را در مقایسه با سایر بازارهای فرابورس ترجیح می دهد. این بازار سهام کسب و کارهای موفقی مانند Bayer A. G.، Nestle SA، Allianz SE و Danone SA را معامله می کند.

بیش از هیئت پیشخوان بولتن (OTCBB) بازار سطح متوسط است که شامل خدمات نقل قول و تجارت الکترونیکی است که به سرمایه گذاران کمک می کند تا از طریق اشتراک اطلاعات بهتر حرکت کنند و نقدینگی کسب کنند. اگرچه آنها همچنان به ارائه اطلاعات بازار از طریق وب سایت FINRA ، در سال 2020 ، FINRA تغییر قانون را به SEC ارائه داده است. پیشنهاد می کند عملکرد خود را متوقف کند و به دنبال جایگزینی OTCQB است.

شرکت های برگه صورتی شرکت های خصوصی هستند که با دلالان دلال کار می کنند تا سهام شرکت های کوچک را به بازار تجارت بدست آورند. این شامل هزینه های معامله ای کوچکتر است ، اما ریسک زیاد است زیرا آنها اهداف اصلی برای دستکاری در بازار هستند. این سهام الزامات کمیسیون بورس و اوراق بهادار (SEC) را برآورده نمی کند و بنابراین نیازی به تأمین مالی آنها به آنها نیست.

همچنین مواردی وجود دارد که شرکت ها از یک به بالاترین اقشار پرش می کنند. یکی از این نمونه ها Digihost Technology Inc است که اخیراً لیست به روز شده خود را از برگه های صورتی OTC به OTCQB در بازار ایالات متحده اعلام کرده است.

انواع سرمایه گذاری های OTC

بازار سهام مالی توسط OTC و بازارهای مبادله سازماندهی می شود. در حالی که برخی از سهام فقط از طریق یکی از بازارها تجارت می کنند ، برخی از سهام را می توان در بازارهای مبادله و OTC معامله کرد.

یکی از سهام شایع معامله شده در بازارهای OTC ، رسیدهای سپرده گذاری آمریکایی (ADR) است. این سهام بیشتر نمایانگر سهام در شرکت هایی است که با ارز خارجی تجارت می کنند. بیشتر ابزارهای مالی مانند اوراق بهادار در بازارهای OTC معامله می شوند.

چند ابزار مالی دیگر ، مانند مشتقات ، از طریق شبکه دلال دلال نیز معامله می شوند. بازارهای OTC همچنین سهام شرکت های کوچک را نه ، بلکه برخی از شرکت های بزرگ مشهور نیز تجارت می کنند. برای مدت طولانی ، شرکت هایی مانند BlackBerry (BS) و فورد به عنوان سهام ورق صورتی معامله می کنند.

خوب و بد با تجارت OTC

• بر خلاف اوراق بهادار موجود در مبادلات استاندارد ، OTC دسترسی به ADR ، اوراق قرضه و مشتقات را فراهم می کند.
• بازارهای OTC غیرمتمرکز امکان ورود به کلیه شرکتهایی را که نمی توانند یا تصمیم بگیرند سهام خود را در سایر صرافی ها لیست نکنند ، امکان پذیر است.
• تجارت OTC از سهام پنی می تواند در آینده بازده قابل توجهی کسب کند.

• نقدینگی کمتر تجارت سهام OTC اغلب منجر به تأخیر در نهایی شدن تجارت می شود.
• هیچ مقررات یا کمتری منجر به عدم شفافیت می شود که احتمال کلاهبرداری را افزایش می دهد.
• سهام OTC در انتشار اخبار ، بازار و داده های اقتصادی مستعد ابتلا به نوسانات است.

مزایای تجارت OTC

تجارت OTC ممکن است مانند یک سرمایه گذاری پرسود به نظر نرسد ، اما سهم مزایای خاص خود را دارد. بیایید به سرعت نگاهی بیندازیم که چه چیزی به آن کمک می کند تا از آن استفاده کنیم:

1. مسیح برای شرکتهای ثبت نشده و کوچک ✔

بازارهای OTC شامل سهام شرکت هایی است که نمی توانند یا مایل به برآورده کردن سرمایه همهجانبه و الزامات دقیق مبادلات بزرگتر نیستند. بازارهای OTC فرصت هایی را برای چنین شرکت هایی برای تجارت به عنوان "سهام پنی" یا سایر سهام موجود فراهم می کنند و سهام خود را به بازار می برند.

علاوه بر این ، یکی از بزرگترین مزایای آن این است که هیچ هزینه ای در قیمت امنیت در بازارهای OTC وجود ندارد. این مورد در بورس اوراق بهادار تنظیم شده نیست که در بعضی مواقع قیمت سهام یک شرکت نمی تواند فراتر از حد معینی باشد. علاوه بر این ، سرمایه گذاران همچنین می توانند به تجارت سهام شرکت هایی که دارای مالی ناکامی هستند ، حتی شرکت هایی که قصد ورشکستگی دارند ، تجارت کنند. در حالی که چنین معاملات دارای ریسک بالایی هستند ، ممکن است سود بالایی نیز داشته باشد.

به تازگی ، در ژوئن سال 2020 ، این بازار سرمایه گذاران را در خرید سهام در همه جا ، حتی از جمله سهام شرکت های ورشکسته مانند هرتز ، وایتینگ نفت ، پیر 1 و J. C. پنی ، تجمع می کند. هر چهار سازمان در طول بیماری همه گیر ورشکستگی اعلام کردند و از آنجا که از زمان یک نقطه حداقل 70 ٪ در حال افزایش است ، از آن زمان به دست آمده است ، و این امر باعث شده است که این یک رویداد بسیار پر سود قو سیاه برای معامله گران OTC باشد.

2. بدون قانون و مقررات ✔

بازارهای OTC چندان سفت و سخت نیستند و از اکثر قوانین و مقررات مبادله متمرکز عاری هستند. اگرچه FINRA قوانین را می نویسد و بازارها را تا حدی رعایت می کند ، اما وضعیت در بورس های اصلی بسیار سختگیرانه تر است.

از این رو ، این بدان معناست که احزاب درگیر می توانند به راحتی با هر حجم سهم تجارت کنند و معامله را به شرایط خودشان ببندند - این برای بازارهای OTC اجباری نیست که اگر به طور خاص توسط مقامات خواسته نشود ، هر چیزی را گزارش دهند. علاوه بر این ، در صورت عدم وجود چنین نهاد نظارتی ، پرداخت هزینه مبادله نیز وجود ندارد.

3. حریم خصوصی ✔

بدون هیچ گونه نیاز به افشای اجباری ، بیشتر جزئیات تجارت بازار OTC مانند قیمت گذاری و شرایط قرارداد اغلب تحت پوشش قرار می گیرد. این رازداری می تواند برای سرمایه گذاران بزرگ سودمند باشد زیرا به آنها امکان می دهد بدون جلب توجه عمومی سهام را خریداری کنند. با این حال ، این واقعاً یک مزیت برای مبتدیان نیست ، که ممکن است نمی دانند به کجا نگاه کنند و چگونه سهام را تحلیل کنند.

4- سفارشی سازی قرارداد ✔

احزاب تجاری مجاز به سفارشی کردن قراردادهای OTC طبق نیاز و نیازهای آنها هستند. قیمت گذاری ، حجم تجارت ، جدول زمانی تحویل - شما می توانید همانطور که مناسب شما است ، تغییر دهید. این امکان انعطاف پذیری بیشتری را فراهم می کند و به سرمایه گذاران این فرصت را می دهد تا سهام را با شرایط غیر قابل قبول و غیر قابل قبول خریداری کنند.

خطرات تجارت OTC ⚠

بازارهای OTC با خطرات کلاهبرداری برای سرمایه گذاری مشخص می شوند. با این حال ، سالهای اخیر با در دسترس بودن اطلاعات و نقدینگی بالاتر ، پیشرفت هایی را به همراه داشته است. نقل قول و معاملات الکترونیکی همچنین به بازار OTC مه آلود و در غیر این صورت افزایش یافته است.

در اینجا لیستی از خطرات شما ممکن است هنگام تجارت OTC انجام دهید:

1. مقررات

با توجه به مقررات بسیار سست تر ، قراردادها به همان اندازه در بازارهای معمولی اجرا نمی شوند. نیازی به گفتن نیست ، یکی از طرفین همیشه می تواند از افتخار قراردادی که قبلاً توافق شده بود ، امتناع ورزد. و حتی اگر آنها بخواهند خوب باشند ، احزاب دیگر نیز می توانند با یک بحران مالی ناگهانی روبرو شوند. چنین رویدادهایی موظف است تهدیدی را برای توافق ایجاد کند و اعتماد به نفس حتی فصلی ترین سرمایه گذاران را لرزاند.

علاوه بر این ، این می تواند منجر به خسارات مالی اساسی برای طرفی شود که هیچ جایی برای شکایت از آن وجود ندارد زیرا تجارت OTC به خوبی تنظیم نشده و مرتکب مجازات یا مجازات نمی شوند. در حالی که کارگزاران و فروشندگان در بازار OTCBB توسط FINRA تنظیم می شوند ، هنوز هم باید مقررات سختگیرانه تری برای بازارهای OTC وجود داشته باشد تا آنها واقعاً قابل اعتماد باشند.

به تازگی ، یک شرکت 100 میلیون دلاری که تنها یک تنها یک Deli در نیوجرسی دارد ، از بازار OTCQB بدون نسخه حذف شد. بدنه تنظیم کننده این شرکت را به دلیل عدم رعایت قوانین تعیین شده حذف کرد و یک زنگ هشدار قطعی برای خریداران سهام سهام است.

2. نقدینگی

در بازارهای OTC ، اوراق بهادار تجارت می تواند منجر به بحران عظیم نقدینگی شود. در حالی که فروشندگان برای فروش اوراق بهادار در دسترس هستند ، کمبود کاملی از خریداران مناسب وجود دارد. عدم وجود مکانیسم تنظیم شده در چنین بازارهایی ممکن است خطر نقدینگی را بیشتر کند.

به عنوان مثال ، در طول بحران مالی سال 2008 ، فقدان خریداران برای مشتقات پیچیده و بدهی وثیقه وجود داشت. این امر باعث شد این ابزارهای پیچیده در حجم زیادی در بازار OTC معامله شوند. پس از سقوط بدهی های مسکن ، در هیچ زمان ، خریداران از بازار ناپدید شدند که منجر به بحران شدید نقدینگی برای دارندگان شد - یعنی. آنها نتوانستند خریداران را پیدا کنند تا دارایی های کاهش دهنده خود را بفروشند.

3. شفافیت

قسمت Suits را به خاطر بسپارید که زنی که تجارت عظیم پنی را انجام داده است شکایت شده و به زندان افتاده است؟پسران Suits به نجات او آمدند و فهمیدند که چگونه شبکه فروشنده فروشنده معاملات کلاهبرداری را انجام می دهد تا آن تجارت با حجم بزرگ.

چه چیزی می توانیم از اوضاع نتیجه بگیریم؟بازارهای OTC مدتهاست که از نظر اطلاعات مربوط به تجارت فاقد شفافیت هستند. با وجود چند روش مقررات ، برای طرفین اجباری نیست که قیمت تجارت را تا زمان اتمام تجارت فاش کنند. به طور معمول بیشتر معاملات به صورت یک به یک انجام می شود که واسطه ها در محل و بدون اینکه دیگران از نقطه قیمت معامله آگاه باشند ، انجام می شود.

کمبود شفافیت در بازارهای OTC اغلب ممکن است شرکت کنندگان را در شرایط نامطلوب قرار دهد. در بعضی مواقع ، یک خریدار ممکن است اوراق بهادار را با قیمت بسیار بالاتر از ارزش واقعی خود خریداری کند و بعداً با سود فروش ناکام باشد. این یک عرصه است که در آن مبادلات تنظیم شده با قیمت گذاری مناسب و سایر افشای دقیق برای کاهش کلاهبرداری احتمالی و حفظ سطح اعتماد شرکت کنندگان ، منصفانه بازی می کنند.

4. نوسانات

به طور معمول ، بازارهای OTC کاملاً بی ثبات و غیرقابل پیش بینی در نظر گرفته می شوند. فقدان مقررات می تواند منجر به دستکاری در بازار شود و قیمت یک امنیت اساساً به اختیار مدیران بازار واگذار می شود. بنابراین ، تکنیک های مؤثر مدیریت ریسک برای سرمایه گذاران توصیه می شود که احتمال ضرر را به حداقل برسانند.

به طور طبیعی ، استفاده از سفارشات متوقف کردن یک ضرورت است زیرا می خواهید یک موقعیت را ببندید که تعداد مشخصی از نقاط را در مسیری که دوست ندارید حرکت می دهد. برای هر دو نوع اصلی سفارشات - محدوده و بازار - می توانند در سطح قیمت از پیش تعیین شده هشدار دهند تا سود یا ضرر خود را از قبل تعیین کنند.

در ماه ژانویه ، شش شرکت که سهام آنها با قیمت کمتر از 1 دلار به فروش می رسید ، تقریباً یک پنجم از معاملات ایالات متحده را تشکیل می داد. یک شاهکار باورنکردنی ، درست است؟در واقع ، این بود ، اما با کارشناسان زنگ زنگ زد. اگرچه این سرمایه گذاری جذاب به نظر می رسد ، ممکن است بسیار خطرناک باشد زیرا ممکن است برخی از سرمایه گذاران در معرض طرح های پمپ و زباله قرار بگیرند.

نحوه خرید سهام OTC

نمی دانید آیا خرید سهام OTC شبیه به خرید سهام معمولی؟خوشبختانه ، بله. در حین خرید سهام ، برای تعیین قیمت ها باید مراقب عرضه و تقاضا ، حجم معاملات ، زمان تجارت و غیره در بازار باشد.

به عبارت ساده تر ، هنگامی که یک سرمایه گذار فردی مانند شما علاقه به خرید و یا فروش اوراق بهادار نشان می دهد ، دلال دلال سعی می کند سفارش را در داخل یا با اجرای کارگزاران خارجی مطابقت دهد.

به زبان ساده ، قیمت تجارت توسط سرمایه گذار و شبکه فروشنده کارگزار تعیین می شود. علاوه بر این ، نوسانات تجارت OTC اغلب در تصمیم گیری نقش دارد. بنابراین ، هنگامی که تصمیم دارید انگشتان پا را در معاملات OTC فرو کنید ، می توانید به این راهنمای گام به گام در مورد نحوه خرید سهام OTC برای جلوگیری از هرگونه پیامدها برگردید.

اما نظریه سرمایه گذاری کافی-اینجا یک راهنمای گام به گام در مورد چگونگی خرید سهام OTC است.

مرحله 1: دلال دلال خود را انتخاب کنید

مشابه تجارت در بازارهای منظم ، تجارت OTC همچنین به سرمایه گذاران نیاز دارد تا یک حساب کارگزار ثبت شده توسط FINRA داشته باشند. با انتخاب یک دلال کارگزار مناسب برای شروع سفر سرمایه گذاری OTC خود شروع کنید. اگر به دنبال این هستید که فقط در سهام پنی سرمایه گذاری کنید ، می توانید کارگزاران پیشرو پنی را بررسی کنید تا به شما در جدا کردن الماس از ذغال سنگ کمک کند. انتخاب های ما Tradestation یا E*Trade است که به ابزارهای مناسب و تحقیقاتی مجهز هستند تا از طریق خطرات قایقرانی کنند.

مرحله 2: زمان تصمیم گیری برای سرمایه گذاری

تصمیمات سرمایه گذاری آسان نیست ، اما شناسایی سهام کم ارزش از طریق تحقیقات خوب مهم است - و داشتن اطلاعات خوب در مورد سهام مورد نظر شما ضروری است. با این حال ، بر خلاف مبادلات تنظیم شده سهام که در آن سرمایه گذاران می توانند داده های عادلانه ای برای تجزیه و تحلیل داشته باشند ، سهام معاملات OTC کمی در آن جبهه فاقد آن است. در حالی که ما می توانیم نسبت به آن ناخوشایند باشیم ، چند شاخص می تواند به شما در شناسایی بهترین سهام OTC کمک کند.

به یاد داشته باشید ، بیشتر سرمایه گذاران بدون تحقیق در مورد طول و وسعت در مورد آن ، معاملات را با هوی و هوس عاطفی یا در مورد توصیه ای خریداری می کنند. با این وجود ، وقت خود را برای تحقیق در مورد سهام در بازارهای ورق های OTCQB ، OTCQX و صورتی سرمایه گذاری کنید. همچنین می توانید وب سایت هایی مانند OtCmarkets. com و منابع دیگر را بررسی کنید تا اطلاعات مربوط به شماره ها و منابع مالی شرکت ها را بدست آورید. این اطلاعات شامل داده های تجاری گذشته ، اخبار مربوط به رهبری شرکت ، تجارت و مالی کامل برای حرکت از طریق برنامه سرمایه گذاری شما است.

مرحله 3: سفارش خود را تعریف کنید

یک سرمایه گذار می تواند نوع سفارش مورد نظر خود را که می خواهد کارگزار خود را با دو نوع سفارش اصلی-سفارش بازار و سفارش محدود کند ، مشخص کند. سرمایه گذاران این است که تصمیم بگیرند که آیا می خواهند تصمیم بگیرند که آیا قیمت یا فوری تجارت ، مهمتر است.

سفارشات محدودی معاملات هستند که سرمایه گذاران حداکثر و حداقل قیمت را برای سفارش فروش یا خرید تعیین می کنند. اگرچه منظور از ارائه حمایت از قیمت به سرمایه گذار است ، در صورت رسیدن قیمت امنیتی به قیمت مشخص شده ، این سفارش قابل اجرا نیست. با این حال ، سفارشات بازار به کارگزار فروشنده اجازه می دهد تا هرچه سریعتر سفارش را با قیمت فعلی اجرا کند.

به عنوان مثال ، اگر یک سرمایه گذار دستور محدودیت خود را برای خرید امنیت سهام XYZ با 50 دلار اصلاح کند ، فقط در صورتی اجرا می شود که خریدار/فروشنده یک سؤال یا قیمت پیشنهاد را با 50 دلار یا کمتر ارائه دهد. اما ، حتی اگر قیمت پیشنهاد از 50 دلار عبور کند و 50. 01 دلار یا بیشتر باشد ، پس سفارش نمی تواند یک سفارش قابل فروش باشد و تجارت اجرا نمی شود.

مرحله 4: زمان رسیدگی به سفارش

هنگامی که شبکه دلال دلال از سفارش مشخص شد ، طی چند مرحله زیر انجام می شود:

اجرای تجارت داخلی: قبل از انتشار نقل قول یا جستجوی خارجی به تجارت ، دلالان دلال معمولاً سعی می کنند تعیین کنند که آیا این سفارش در داخل می تواند در داخل اجرا شود. این شبکه سعی می کند با موفقیت "قیمت ها" را مطابقت دهد یا نقدینگی را در برابر حساب معاملات خود با بهترین قیمت نقل شده موجود یا بهتر در آن نقطه خاص ارائه دهد. این مهم است و این قانون به عنوان بهترین اعدام خوانده می شود.

تجارت خارجی را اجرا کنید: اگر شبکه فروشنده فروشنده نتواند یا انتخاب نکند ، تجارت داخلی آنها سعی در انجام تجارت قابل فروش در خارج از کشور دارند. OTC Link® ATS قابلیت هایی را ارائه می دهد - که به تسهیل روند برای تعیین اینکه آیا سفارش حتی قابل فروش است یا خیر ، کمک می کند.

مرحله 5: گزارش ، پاک و تسویه حساب

بعد از اینکه دلالان دلال از طریق وسایل الکترونیکی ارتباطات ، پیشنهاد تجاری را می پذیرند ، گزارش آن به FINRA ، پاک کردن آن و سپس تسویه حساب آن ضروری است. بخش قابل توجهی از این مرحله پنجم شامل گرفتن سیگنال سبز در تجارت تسویه حساب نهایی با سرمایه گذار است که حرف آخر را دارد. اما ، تجارت ذکر شده تا زمان تسویه حساب نهایی بین فروشنده و خریدار ناقص خواهد بود.

خط پایین

اگر این دور آمده اید - Congrats. سرمایه گذاری در سهام نیاز به دقت و تعهد دارد و می تواند در بعضی مواقع خواستار شود. اگرچه تجارت OTC ممکن است در مقالات بسیار پرشور به نظر نرسد ، اما تعهد به چسبیدن به اصول اولیه به شما در حفظ کیف پول خود کمک می کند.

با تمام اطلاعات ارائه شده در این راهنما ، در هر زمان که بخواهید به اصول اولیه برگردید ، دریغ نکنید. در هر صورت ، فقط دانش را برای ورود به تجارت OTC و تقویت امور مالی شخصی خود به دست آورید. همچنین ، سعی کنید قبل از هرگونه سرمایه گذاری ، آن را فکر کنید - همانطور که دیدید ، معاملات OTC دشوار است که پیش بینی شود اما بدون قدرت آن نیست.

تجارت OTC: سؤالات متداول

OTC برای چه چیزی ایستاده است؟

OTC مخفف بدون نسخه است. از نظر تجارت ، از طریق شبکه های فروشنده غیرمتمرکز که در آن بازار با سهام موجود در بازار معاملات می کند ، به آن تجارت می شود. برخلاف بورس معمولی که از طریق مبادله متمرکز مانند NYSE انجام می شود ، تجارت OTC متفاوت است.

ورق صورتی OTC چیست؟

سهام بازار صورتی یا "برگه های صورتی" پایین ترین سطح بازار OTC است که شامل سهام سهام پنی ، شرکت های پوسته ، شرکت هایی است که از طریق ورشکستگی می روند یا سایر بنگاه هایی که نمی خواهند اطلاعات مالی خود را به SEC فاش کنند.

سهام OTC چیست؟

سهام OTC یا بدون نسخه بیشتر سهام پنی است که در بازارهای OTC با کمتر از 5 دلار سهم معامله می شود. بیشتر شرکت های کوچک و در حال توسعه که می خواهند سهم خود را به بازار بیاورند در سهام OTC شرکت می کنند.

آیا تجارت OTC بی خطر است؟

سرمایه گذاری در امنیت OTC شامل ریسک بالایی است زیرا بیشتر این معاملات نسبتاً غیرقانونی هستند. به عبارت ساده تر ، آنها "به شدت معامله می شوند" ، که منجر به نوسانات قیمت می شود ، اما اگر درست انجام شود ، مطمئناً مالی شخصی شما را تقویت می کنند. در کل ، معاملات در بازار OTC می تواند بسیار سودآور باشد مانند اگر در Covid-19 در مسکن تجارت می کردید ، اما بارها مانند افسردگی 07-08 نتایج فاجعه بار خواهد داشت.

آیا فروش سهام OTC سخت است؟

بیشتر سهام در بازار OTC تمایل به "غیرقانونی" دارند و تنها تعداد محدودی از خریداران و فروشندگان در اطراف آن هستند. این قطعاً می تواند خرید یا فروش سهام با قیمت های مورد نظر خود را برای سرمایه گذاران دشوار کند. با این حال ، سهام در حال افزایش OTCQB یا OTCQX سهم بیشتری از سود را دارد ، بنابراین ، در صورت انجام درست ، سرمایه گذاری می تواند میوه های رسیده را تحمل کند.